契约视角下PPP项目“合作困境”解决机制研究

Because of the long-term operation and the complexity of Public-Private Partnership (PPP) projects, different changing factors may cause the "cooperation dilemma" between the public and private sectors, which would affect the project efficiency. Research shows that the contract incompleteness is the fundamental reason. Therefore, it is necessary to establish a whole process resolution mechanism from contract signing to executing under contract perspective. Firstly, build an configuration model of residual control rights under mutiple factors' effect, then determine common contract adjustment issues in the contract, so as to reveal hidden incentive effect of the residual control rights and save the project from "cooperation dilemma". Secondly, considering the renegotiations caused by "cooperation dilemma", the cooperation satisfaction function would be built to analyze the utility-based public-private cooperation equilibrium and to develop a contract adjustment strategy library with CBR. Moreover, to solve the PPP cooperation crisis, a crisis management model would be built and verified by experimental method. From this study, a "temporary balance - imbalance - new balance" evolution mechanism in PPP would be illustrated, the application of incomplete contract theory in the research of PPP project management would be improved and eventually, an effective "cooperation dilemma" resolution mechanism would be established.

PPP项目周期长、关系复杂，各种因素的变化常导致公私双方出现"合作困境"，影响项目的效率。研究证明，"合作困境"产生的根本原因在于契约的不完备性，因此有必要从契约的角度深入研究解决"合作困境"的机制。本项目面向契约签订和执行的全过程，首先通过构建多因素综合作用下的PPP剩余控制权配置模型，对常见契约调整事项进行约定，实现对公私双方剩余控制权的最优配置，揭示其对合作的隐性激励作用机理，进而预防"合作困境"的发生；其次针对"合作困境"引发的再谈判，构建合作满意度函数，分析基于效用的PPP项目公私合作均衡，在其约束下运用CBR方法构建契约调整策略库；最后对于合作出现的危机问题，构建PPP项目危机管理决策模型，并辅之以实验方法进行验证。将揭示PPP项目中公私合作由"临时均衡- - 不均衡- - 新的均衡"的演变机理，促进不完全契约理论在PPP项目管理研究中的应用，形成PPP项目"合作困境"的有效解决机制。

为了达到揭示PPP项目中参与方“合作困境”产生的原因和演化过程、设计解决“合作困境”的机制、保证和促进PPP项目的顺利实施的目的，本研究主要分为两个部分：第一部分是问题结构，将研究问题进一步解构为PPP项目剩余控制权研究、PPP项目公私合作效率研究、PPP项目利益协调机制研究三个部分，从而揭示了PPP项目中各种风险因素和控制权之间的耦合关系，以及评价和度量控制权的分配问题对提高项目效率的促进作用，这一部分旨在研究内在机理；第二部分为问题解决，首先分析了剩余控制权对于合作效率的影响，包括分析PPP项目剩余控制权的影响因素、构建PPP项目剩余控制权配置模型等；然后针对合作效率，本课题从合作效率的评价模型入手，先后分析了合同柔性和产权结构对于合作效率的影响。接着以实现PPP利益相关各方满意为核心，构建了利益均衡目标下的PPP利益相关者关系质量系统动力学模型，为契约调整策略奠定了基础，同时还从谈判成本对项目剩余控制权配置决策的影响、养老基金这一利益相关者对收益分配的特殊要求等角度进行了扩展研究。.上述研究中从两方面进行了创新：一是从完善契约的角度出发，通过构建多因素综合作用下的PPP契约调整事项的剩余控制权决策模型，改进了现有PPP剩余控制权配置单因素静态分析为多因素动态分析，实现了对公私双方剩余控制权的连续最优配置，揭示了控制权对初始合作的隐性激励作用；二是针对“合作困境”引发的再谈判问题，采用数理方法对PPP项目发生的再谈判进行解释和建模,丰富了现有研究主要集中在现象分析层面的研究手段，通过构建PPP项目合作效用评价模型、公共部门和私人部门的合作满意度模型、PPP契约调整策略库等研究内容，完成了基于PPP项目剩余控制权的公私双方合作效率的利益动态均衡、公私合作满意度均衡的动态分析和PPP项目的合作危机预警机制，最终揭示了PPP项目中公私合作由临时均衡——不均衡——新的均衡的演变机理。因此本研究对提高目前我国大量进行中的PPP项目中政府和社会资本的合作效率提供了科学而丰富的理论基础。