国家审计治理效应实证研究：基于国有上市公司的视角

In recent years, the CPC Central Committee and the State Council have issued a succession of significant reform documents to strengthen the position and role of national audit supervision, which further enhance the importance of national audit in supervising state-owned enterprises..Through the cooperation with the Audit Research Institute attached to National Audit Administration, this project mainly applied theoretical analysis and empirical research method to conduct empirical study on the governance effect of the national audit based on the state-owned enterprises in our country. In terms of specific research questions, the project aims to investigate the governance effect the national audit has on state-owned enterprises and its stakeholders, which is primarily from the perspective of the management, investors, accounting firms and the industry, and find the effects and problems of national audit on state-owned enterprises audit..Based on the data of listed companies, the project is intended to systematically test the governance effect of the national audit on state-owned enterprises in China. Empirically, the study results of the project tested the effect of implementing national audit supervision in state-owned enterprises, which provided empirical evidence and policy suggestions for promoting our national audit supervision system and deepening the reform of state-owned enterprises. It enriched the research perspectives on governance effect of national audit, and also complemented relevant studies about national audit supervision from the emerging-market countries.

近年来，中央中央和国务院接连发布重大改革文件，不断强化国家审计监督的地位和作用，进一步提升了国家审计在国有企业监督中的重要性。本课题主要应用理论分析和经验研究的方法，通过与审计署审计科研所合作的方式，立足于国有上市公司，实证研究我国国家审计的治理效应。在具体研究问题上，课题主要从管理层、投资者、会计师事务所和行业角度，多方面考察国家审计对国有企业和利益相关方的治理效应，以检验国家审计在国有企业中发挥的作用和亟待解决的问题。.本课题主要立足于央企和省属国有上市公司数据，系统检验我国国家审计对国有企业的治理效应。本课题研究成果从实证角度检验了国家审计对国有企业监督的实施效果，为完善我国国家审计监督和深化国有企业改革提供经验证据和政策建议，既丰富了关于国家审计治理效应的研究视角，也从新兴市场国家中补充了国家审计监督的相关研究。

中央中央和国务院接连发布重大改革文件，不断强化国家审计监督的地位和作用，进一步提升了国家审计在国有企业监督中的重要性。本课题主要应用理论分析和经验研究的方法，通过与审计署审计科研所合作的方式，立足于国有上市公司，实证研究我国国家审计的治理效应。.在具体研究问题上，课题主要从管理层、投资者、会计师事务所等角度，多方面考察国家审计对国有企业和利益相关方的治理效应，以检验国家审计在国有企业中发挥的作用和亟待解决的问题。通过对2010-2017年审计署审计结果公告的统计分析，课题归纳被审计中央企业的基本特征，分析中央企业近年来存在的主要问题，提出改善中央企业审计的建议。检验了国家审计对央企控股上市公司的会计信息质量（会计稳健性）、投资效率（过度投资）和内部控制的影响。通过研究发现，国家审计能够显著改进央企控股上市公司的财务报告稳健性，抑制过度投资行为，改善内部控制质量。进一步地，项目还考察了审计署对央企的审计检查是否会影响央企下属上市公司所聘的注册会计师的审计质量和审计收费。按照会计师事务所规模分组回归的结果表明，国家审计提高的主要是小所审计公司的审计质量和审计收费，表现为小所审计公司的财务报告稳健性提高、过度投资行为受到抑制、内部控制得到改善，小所的社会审计收费提高。同时，项目也延伸至国家审计对内部审计的利用以及内部审计治理效应等相关内容。.本项目主要立足于央企和省属国有上市公司数据，系统检验我国国家审计对国有企业的治理效应。本课题研究成果从实证角度检验了国家审计对国有企业监督的实施效果，为完善我国国家审计监督和深化国有企业改革提供经验证据和政策建议，既丰富了关于国家审计治理效应的研究视角，也从新兴市场国家中补充了国家审计监督的相关研究。