贸易和产业政策干预的实际效果：基于结构式和简约式估计方法的实证研究

Interventionist trade and industrial policies have been widely implemented in many developing countries, including China. The real effects of those policies, however, still need rigorous empirical investigation. From the perpective of exporting firms, first of all, policy internvention affects firm's export supply and price, and therefore export value. Secondly intervention will affect firm's decision to enter or exit the market, which contributes a lot to the growth in trade volume. Thirdly, firms face heterogeneous productivity and demand shocks, thus policy intervention will also have heterogeneous effects on different firms. Fourthly, firms are forward looking, so they will adjust their investment and output in advance before the policy adjustment. Lastly,firms' export is a dynamic process, and firms can enhance productivity through accumulating experience and learning from exporting. In this proposed project, we select two representative interventionist policies implemented in China, and adopt firm-level data to study research questions listed above. We expect to precisely measure the real effects of interventionist policies on exporting firms. For this purpose, we will set up a theoretical model with heterogeneous firms. Empirically, we adopt both structural form and reduced-form estimation approaches. Our research will contribute to the current literature on policy rearch at micro level. Our research findings will also provide valuable suggestions to policy makers.

干预性的贸易和产业政策在发展中国家包括中国被广泛采用,然而其实际效果仍有待考量。从出口企业的角度考虑，政策干预首先会影响出口企业的供给和价格，进而影响价值。其次干预会影响企业进入或退出市场的选择，新企业进入对外贸增长贡献巨大。第三，由于不同企业具有不同的生产率和需求不确定性，因此政策对异质企业的影响也是异质的。第四，企业具有前瞻性，能够预计到政策干预的变动而提前调整投资或生产。最后，企业出口本身是一个动态过程，在出口中企业能够积累经验，提高生产率，产生良性的"学习效应"。本课题选取我国外贸经营权放开和增值税出口退税这两个代表性的干预政策调整，从企业数据入手，对以上问题进行研究。通过构建异质性企业模型，并采用结构式估计和简约式估计相结合的实证方法，我们希望能够测度出干预政策对出口企业的实际影响。本课题的研究成果将能够填补国内政策研究在微观层面的薄弱点，同时也为政策制定提供有益的参考。

贸易政策和产业政策在各国广泛采用，目的是为了促进出口、保护国内产业、为经济增长提供一个有序的发展环境。然而贸易和产业政策是否有效，从产业经济学的角度，往往由于产业的不同、政策的差异而得出不同的结论。因此需要严谨的实证研究予以证实或证伪。这是本项目的出发点。 . 中国改革开放以来，中国经济发展举世瞩目，很大程度上得益于出口导向型的外贸发展政策。中央及地方政府出台和实施了大量的促进出口、扶植产业的政策。这些政策或着眼全局，或针对特定产业，其实际作用值得深究。尤其是，中国于2001年加入世贸组织（WTO），贸易壁垒大幅降低，对内市场化消除产业限制 。直接结果是中国的出口值年均增长超过20%，一跃成为世界第一。这是本项目的背景。 . 基于这些观察，本项目从几个方面进行了深入考察，主要成果有以下几点。. 第一，本项目构建了动态异质性企业模型。实证上则采用简约式估计和结构式估计相接合的方式。在国际贸易政策研究中引入异质性企业并进行动态结构估计是国际研究的前沿方法，填补了国内研究空白。. 第二，研究团队收集和整合了大量国际贸易和国内生产的企业层面的微观数据，并在此基础上进一步整合贸易、产业政策数据，形成一套完整独特的数据集。. 第三，本项目特别对外贸经营权放开和汇率变动影响进行了全面细致的分析, 为理解两者的贸易效果做出了重要贡献。对于前者，我们进行了动态结构估计和大量的反事实检验，从而准确估计政策“不执行”的后果。填补了国内文献的空白。对于后者，我们采用“简约式”估计的方法，从全样本企业数据出发，全面细致地考察了汇率弹性和汇率的价格传导。. 第四，本项目还进行了一些其他政策和方法论上的研究，包括贸易开放对劳动力市场的影响、贸易政策测度的方法、全球价值链背景下如何测算一国国际贸易的国内贡献即国内增加值、进口中间品关税如何影响国内市场上企业的价格加成及其分布、以及出口退税和出口加工区政策研究。